Bài giảng Kinh doanh ngoại hối: Chương 2 - ThS. Hà Lâm Oanh

Bài giảng Kinh doanh ngoại hối: Chương 2 Giao dịch ngoại hối giao ngay với mục tiêu chính là: Nắm được khái niệm, bản chất của giao dịch ngoại hối giao ngay, phân biệt giao dịch giao ngay bán lẻ và giao dịch giao ngay liên ngân hàng, nắm được các rủi ro trong giao dịch ngoại hối giao ngay,...
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Bài giảng Kinh doanh ngoại hối: Chương 2 - ThS. Hà Lâm Oanh01/08/2017MỤC TIÊUL/O/G/OTRƯỜNG ĐẠI HỌC THỦ DẦU MỘTKHOA KINH TẾChương 2GIAO DỊCH NGOẠI HỐIGIAO NGAYGiảng viên: ThS. HÀ LÂM OANHBộ môn Tài chính – Ngân hàng- Nắm được khái niệm, bản chất của giao dịch ngoạihối giao ngay.- Phân biệt giao dịch giao ngay bán lẻ và giao dịchgiao ngay liên ngân hàng.- Nắm được các rủi ro trong giao dịch ngoại hốigiao ngay.- Vận dụng được kỹ thuật kinh doanh chênh lệch tỷgiá.www.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vnNỘI DUNG1. Khái niệm giao dịch ngoại hối giao ngay2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2.1 Ngày giá trị và ngày giao dịch2.2 Tổ chức thị trường giao ngay2.3 Quy trình giao dịch ngoại hối3. Giao dịch ngoại tệ tiền mặt4. Các rủi ro trong giao dịch ngoại hối giao ngay5. Kinh doanh chênh lệch tỷ giáCác giao dịch ngoại hối cơ bảnFOREXNghiệp vụ sơ cấpSPOTNghiệp vụ phái sinhFORWARDSWAPOPTIONOTCFUTUREEXCHANGEwww.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vn1. Khái niệm giao dịch ngoại hối giao ngay1. Khái niệm giao dịch ngoại hối giao ngayGiao dịch mua, bán ngoại tệ giao ngay (sau đây gọi làgiao dịch giao ngay) là giao dịch hai bên thực hiệnmua, bán với nhau một lượng ngoại tệ với Đồng ViệtNam hoặc với một ngoại tệ khác theo tỷ giá giao ngay• Một giao dịch ngoại hối giao ngay (forex spottransaction) là giao dịch trong đó hai bên thỏathuận mua bán ngoại hối theo tỷ giá được thỏathuận ngày hôm nay và việc giao hàng thanh toánđược thực hiện trong vòng hai ngày làm việc.• Đối tượng mua bán trong một giao dịch ngoại hốigiao ngay là các khoản tiền gửi ngân hàng.xác định tại ngày giao dịch. - Thông tư 15/2015/TT-NHNN.www.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vn101/08/20171. Khái niệm giao dịch ngoại hối giao ngay2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay• Bản chất: giao dịch ngoại hối giao ngay là giaodịch mua bán ngoại tệ, trong đó việc thanh toán vàgiao nhận ngoại tệ diễn ra đồng thời.• Ngày thanh toán trong giao dịch giao ngay do cácbên thỏa thuận nhưng tối đa không quá 02 (hai)ngày làm việc kể từ ngày giao dịch. - Thông tư15/2015/TT-NHNN.2.1 Ngày giá trị và ngày giao dịch• Ngày giao dịch – ngày hợp đồng: ngày ký hợpđồng là ngày hợp đồng bắt đầu có hiệu lực.• Ngày giá trị: là ngày thực hiện hợp đồng (ngày làmviệc thứ 2 sau ngày giao dịch).• Tỷ giá hối đoái trên thị trường có thể thay đổi trongkhoảng thời gian giữa hai thời điểm này, tuy nhiênviệc thanh toán vẫn được thực hiện ở mức tỷ giáđược thỏa thuận khi giao dịch được ký kết.www.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vn2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2.1 Ngày giá trị và ngày giao dịch• Các dealer có thể thỏa thuận về ngày giá trị khác với quyước và tỷ giá áp dụng khác với “spot”.• Thuật ngữ:- Tod: là giao dịch mà việc giao hàng và thanh toán đượcthực hiện ngay trong ngày giao dịch.- Tom: là giao dịch mà việc giao hàng và thanh toán đượcthực hiện vào ngày hôm sau.- Spot/Next: là giao dịch mà việc giao hàng và thanh toánđược thực hiện vào ngày thứ ba sau ngày giao dịch (giao dịch kỳ hạn một ngày)2.2 Tổ chức thị trường giao ngayThị trường ngoại hốigiao ngayThị trường liên ngânhàng (bán buôn)Thị trường kháchhàng (bán lẻ)www.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vn2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2.2 Tổ chức thị trường giao ngayGiao dịch giao ngay bán lẻ:• Đối tượng giao dịch: ngân hàng thương mại – nhà tạo thịtrường, nhà tạo giá và khách hàng mua bán lẻ - nhà chấpnhận giá (DN, nhà đầu tư, tổ chức, cá nhân)• Mục đích mua bán ngoại hối: thực hiện các nghiệp vụ kinhtế đối ngoại (xuất – nhập khẩu, đầu tư quốc tế, tín dụngquốc tế, chuyển tiền phi mậu dịch,…)• Đặc điểm: áp dụng tỷ giá mua bán lẻ, quy mô tương đốinhỏ, speard rộng, tỷ giá hình thành dựa vào tỷ giá trên thịtrường liên ngân hàng.2.2 Tổ chức thị trường giao ngayGiao dịch giao ngay bán lẻ:• Quy trình giao dịchVí dụ: Công ty ABC mua 10,000USD để thanh toán cho nhàxuất khẩu XYZ của Mỹ. XYZ yêu cầu ABC thanh toán số tiềnnày vào tài khoản của mình tại Citibank New York trước ngày19/08/2016.- Ngày 16/08/2016, ABC liên hệ với Vietcombank để mua10,000USD với tỷ giá 22,330VND/USDwww.trungtamtinhoc.edu.vnwww.trungtamtinhoc.edu.vn201/08/20172. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngay2. Kỹ thuật giao dịch ngoại hối giao ngayGiao dịch giao ngay bán lẻ: Quy trình giao dịchVí dụ: - Ngày 16/08/2016B1: ABC cung cấp thông tin (tên, địa chỉ, số hiệu tài khoản,ngân hàng phục vụ) của mình và XYZ, hoạt động mua bángiữa ABC và XYZ cho Vietcombank.B2: Vietcombank kiểm tra tính hợp pháp và hợp lệ của giaodịch.B3: Vietcombank xác nhận hợp đồng bán USD cho ABC bằngvăn bản và thực hiện các quy trình giao dịch kiểm soát nội bộ(cập nhật giao dịch vào sổ nhật ký giao dịch, chuyển bộ phậnba ...