Đào tạo chuyên ngành Tài chính định lượng tại trường Đại học Tài chính - Marketing

Tài chính định lượng (Quantitative Finance) là một chuyên ngành của Toán Tài chính (Financial Mathematics), nghiên cứu thị trường tài chính thông qua việc ứng dụng các công cụ toán học, giúp chúng ta đưa ra các quyết định liên quan tới bài toán tài chính (như: dự báo, định giá chứng khoán, quản lý danh mục đầu tư, quản trị rủi ro tài chính,...) dựa trên đánh giá của những con số. Bài viết trình bày về chương trình đào tạo chuyên ngành Tài chính định lượng tại Trường Đại học Tài chính - Marketing.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Đào tạo chuyên ngành Tài chính định lượng tại trường Đại học Tài chính - Marketing KỶ YẾU HỘI THẢO KHOA HỌC ĐÀO TẠO NGÀNH TOÁN KINH TẾ TRONG BỐI CẢNH HIỆN NAY VÀ CÁC VẤN ĐỀ LIÊN QUAN 03. ĐÀO TẠO CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH ĐỊNH LƯỢNG TẠI TRƯỜNG ĐẠI HỌC TÀI CHÍNH - MARKETING ThS. Nguyễn Văn Phong Trường Đại học Tài chính - Marketing Tóm tắt Bài viết trình bày về chương trình đào tạo chuyên ngành Tài chính định lượng tạiTrường Đại học Tài chính - Marketing. Từ khóa: Tài chính định lượng, Chương trình đào tạo, Trường Đại học Tài chính- Marketing. 1. GIỚI THIỆU Tài chính định lượng (Quantitative Finance) là một chuyên ngành của Toán Tàichính (Financial Mathematics), nghiên cứu thị trường tài chính thông qua việc ứngdụng các công cụ toán học, giúp chúng ta đưa ra các quyết định liên quan tới bài toántài chính (như: dự báo, định giá chứng khoán, quản lý danh mục đầu tư, quản trị rủi rotài chính,...) dựa trên đánh giá của những con số. Mặc dù đã có nhiều ứng dụng và cólịch sử phát triển từ rất sớm; tuy nhiên, hiện tại, Tài chính định lượng vẫn còn nhiềulĩnh vực chưa được nghiên cứu ứng dụng ở các nước đang phát triển. Điều này là dosự phát triển của ngành tài chính định lượng phụ thuộc vào sự phát triển của thị trườngtài chính, sự phát tiển của khoa học kỹ thuật, đặc biệt là sự phát triển bùng nổ về lĩnhvực công nghệ thông tin như hiện nay. Trong một vài năm gần đây, Tài chính định lượng là một chuyên ngành mới ở ViệtNam, đã và đang được nhiều trường đại học và các viện nghiên cứu triển khai đào tạo.Nhiều ngân hàng, quỹ đầu tư, các công ty tài chính, bảo hiểm,... thu hút và sử dụng 27KỶ YẾU HỘI THẢO KHOA HỌCĐÀO TẠO NGÀNH TOÁN KINH TẾ TRONG BỐI CẢNH HIỆN NAY VÀ CÁC VẤN ĐỀ LIÊN QUANcác chuyên gia được đào tạo về Tài chính định lượng từ các trường đại học trong vàngoài nước. Tài chính định lượng được áp dụng trong việc định giá những sản phẩmphái sinh, và rất nhiều những ứng dụng khác trong lĩnh vực tài chính với công cụ rất đadạng, từ cơ bản đến nâng cao. Ở Việt Nam, hiện nay, có thể thấy thị trường phái sinhchưa phát triển, thanh khoản thị trường còn thấp. Tuy nhiên, các vấn đề phân tích rủiro của thị trường tài chính lại rất cấp thiết, do đó những ứng dụng của Tài chính địnhlượng trong quản trị rủi ro, mô phỏng tình huống hay kinh tế vĩ mô là rất cần thiết. Tài chính định lượng là sự kết hợp nhuần nhuyễn giữa Toán học và Công nghệ tàichính. Các công cụ toán học và tin học như phương pháp số, phương pháp mô phỏng,tính toán khoa học và công nghệ phần mềm đã được sử dụng để mô hình hóa các giaodịch tài chính, giúp các chuyên gia đưa ra quyết định về độ rủi ro một cách hiệu quả. Tài chính định lượng được bắt đầu nghiên cứu nhiều ở Mỹ từ những năm 1970 khimột số nhà đầu tư sử dụng những kết quả của Toán học để ứng dụng vào việc định giácổ phiếu và trái phiếu. Trước đó, Luận án Tiến sĩ của Harry Markowitz năm 1952 vớinhan đề “Lựa chọn Danh mục đầu tư” là một trong những công trình đầu tiên có liênquan tới khái niệm Toán tài chính. Trong Luận án của mình, Harry Markowitz đã đưara một phương pháp hiệu quả để tính toán lợi nhuận trung bình và phương sai cho mộtdanh mục đầu tư. Năm 1969, Robert Merton đã áp dụng các tính toán ngẫu nhiên vàolĩnh vực tài chính. Việc khảo sát và thiết lập giá cả trong thị trường tài chính là độnglực cho các nghiên cứu của Robert Merton. Cùng thời điểm với công trình của Merton,nhằm định giá quyền chọn mua kiểu châu Âu, Fischer Black và Myron Scholes đã xâydựng một mô hình, sau này được gọi là mô hình Black–Scholes. Công trình này đãmang tới cho hai ông giải thưởng Nobel năm 1997. Qua những kết quả trên, chúng tathấy rằng, các chuyên gia Tài chính định lượng thường có kiến thức tốt về toán học,vật lý học hoặc các ngành khoa học tự nhiên và kỹ thuật, cũng như những kỹ năng sâurộng trong lĩnh vực công nghệ thông tin và vận dụng thông thạo các phần mềm hỗ trợ. Các công việc chính trong lĩnh vực Tài chính định lượng có thể kể đến như: sửdụng các phương pháp định lượng nghiên cứu thực nghiệm dữ liệu chuỗi thời giantrong các lĩnh vực của tài chính, kinh tế; nghiên cứu các các hành vi nổi bật trong thịtrường tài chính, nền kinh tế. Mô phỏng thị trường tài chính bằng các mô hình. Tối ưuhóa và lựa chọn danh mục đầu tư, định giá quyền chọn và phân tích các khoản cầm cốchứng khoán hóa. Hỗ trợ giao dịch tự động bằng thuật toán. Ứng dụng các mô hìnhđịnh giá và tính toán rủi ro trong lĩnh vực chứng khoán cũng như trong việc phân tíchvà dự báo.28 KỶ YẾU HỘI THẢO KHOA HỌC ĐÀO TẠO NGÀNH TOÁN KINH TẾ TRONG BỐI ...