Phân tích cơ bản và phân tích kĩ thuật trong thị trường chứng khoáng

cho bạn biết cần phải phân tích những gì trước khi bước vào sàn giao dịc
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Phân tích cơ bản và phân tích kĩ thuật trong thị trường chứng khoáng STOCKMARKET PartIXSTOCKSELECTION 1 Nội dung1. Phân tích cơ bản (Fundamental Analysis)2. Phân tích kỹ thuật (Technical Analysis)3. Mua đặc quyền kinh doanh4. Thông tin (Information)5. Thời điểm (Time)6. Thị trường hiệu quả (Efficient Market Theory)7. Lý thuyết Dow (Dow Theory) 2 1. Phân tích cơ bản (Fundamental Analysis) Làphươngphápphântíchtrongđónhà phântíchsẽphântíchcácyếutốnhư:nền kinhtế,ngànhvàđiềukiệncụthểcủacông tyđểtừđóxácđịnhgiátrịnộitại(intrinsic value)củacổphiếu. Giátrịnộitạinàysẽđượcsosánhvớigiáthị trườnghiệntạiđểđưaraquyếtđịnhmuabán haynắmgiữ. 3Quy trình Top - Down PHÂN TÍCH NỀN KINH TẾ Economic Analysis PHÂN TÍCH NGÀNH Industry Analysis PHÂN TÍCH CÔNG TY Company Analysis 4 Phân tích kinh tế Phântíchkinhtếđượcsửdụngđểđánhgiátổng quáttácđộngcủacácyếutốkinhtếvĩmôđốivới triểnvọngpháttriểncủacácngànhvàdoanhnghiệp trongnềnkinhtế. Cácbiếnsốkinhtếvĩmô: GDP Cungtiền(MoneySupply) Lạmphát(Inflation) Lãisuất(InterestRate) Tỷlệthấtnghiệp(UnemploymentRate) Cáncânthanhtoán(BalanceofPayment) Thâmhụtngânsách(BudgetDeficit) 5 Phân tích kinh tế Ngoàicácyếutốkinhtếvĩmôchúngtacần quantâmđếncácyếutốkhácthuộcmôi trườngvĩmônhư: Môitrườngchínhtrị,xãhội,luậtpháp Dânsốvàcơcấudânsố Tậpquán,vănhoá Vănhoákinhdoanh Chínhsáchđốingoại Khuynhhướngtiêudùng 6 Phân tích kinh tế HaiyếutốđặcbiệtquantâmlàGDP&tỷlệlạm phát: Thôngthườngkhảnăngsinhlờicủacổphiếuphụ thuộcnhiềuvàotốcđộtăngtrưởngGDP Khảnăngsinhlờicủatráiphiếuphụthuộcnhiềuvào tỷlệlạmphátdựkiến Nhàquảnlýdanhmụcđầutư(PorfolioManager)có thểdựđoáncáctìnhhuốngkinhtếđểcóchínhsách phânbổtàisảnthíchhợp. 7 Economics Analysis Foundation TIÊUDÙNG ĐẦUTƯ SẢNLƯỢNG CHITIÊU (GDP CỦACP Tổngcầu THỰCTẾ) (AD) Tácđộng XKRÒNG Qualạigiữa AD&AS ViỆCLÀM (TỈLỆ THẤTSLTiỀM NGHIỆP)NĂNG:Đầuvào TổngcungCôngnghệ (AS)CHIPHÍ: LẠMPHÁTTiềnlương (GIÁCẢ)GiáNK MÔHÌNHADASCPkhác 8 Business CyclesPEAK PEAK PEAK CONTRACTION TROUGH EXPANSION TROUGH RECESSION 9 AD – AS ANALYSIS QP:Sảnlượngtiềmnăng ASP AD1P2P1 AD2 Q1 Q2 Q 10 AD – AS ANALYSIS QP:Sảnlượngtiềmnăng AS2 AS1P AD1P2P1 AD2 Q* Q Q 11 Phân tích ngành Industry Analysis Tạisaophảiphântíchngành? Bạnmuốnđầutưvàođâu? Mộtcôngtytrungbìnhtrongmộtngànhtốt? Haymộtcôngtytốttrongmộtngànhtrung bình? 12 Phân tích ngành Industry Analysis Mỗingànhcómộttriểnvọngpháttriểnkhácnhau vàtriểnvọngpháttriểncủangànhảnhhưởngđến triểnvọngcủacáccôngtytrongngànhđó. Cácngànhcóphảnứngkhônggiố ...