Tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng
Số trang: 16
Loại file: pdf
Dung lượng: 677.89 KB
Lượt xem: 19
Lượt tải: 0
Xem trước 2 trang đầu tiên của tài liệu này:
Thông tin tài liệu:
Bài viết tập trung trình bày tổng quan cơ sở lý thuyết về mối liên hệ giữa khủng hoảng tài chính và đa dạng hóa thu nhập ngân hàng; Mô tả dữ liệu và mô hình kinh tế lượng. Kết quả nghiên cứu cung cấp một cái nhìn toàn diện về tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng cũng như vai trò của một số quy định ngân hàng trong giai đoạn khủng hoảng tài chính.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng Tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng Nguyễn Thành Công1, Trần Việt Dũng2 1 Khoa Kinh tế và Kinh doanh, Trường Đại học Phenikaa, Việt Nam 2Viện NCKH Ngân hàng, Học viện Ngân hàng, Việt Nam Ngày nhận: 14/03/2024 Ngày nhận bản sửa: 02/05/2024 Ngày duyệt đăng: 10/05/2024 Tóm tắt: Sử dụng dữ liệu của 3.695 ngân hàng từ 142 quốc gia giai đoạn 2002- 2021, các ước lượng OLS với đa tác động cố định và phương pháp hồi quy hai bước cung cấp bằng chứng cho thấy rằng khủng hoảng ngân hàng làm tăng đáng kể mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng, đặc biệt là nhóm ngân hàng quy mô lớn. Với mô hình kinh doanh tập trung vào lĩnh vực cho vay truyền thống, mức độ đa dạng hóa của ngân hàng nhỏ không bị ảnh hưởng bởi khủng hoảng ngân hàng. Khủng hoảng tiền tệ và khủng hoảng nợ công không phải các yếu tố có ảnh hưởng đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng. Siết chặt các quy định về hạn chế hoạt động ngân hàng, các quy định về vốn tối thiểu và chất lượng vốn giúp làm giảm tác động của khủng hoảng tài chính đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng. Kết quả nghiên cứu cung cấp một cái nhìn toàn diện về tác động của khủng hoàng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng cũng như vai trò của một số quy định ngân hàng The impact of financial crisis on bank income diversification Abstract: Using data of 3,695 commercial banks from 142 countries over the period 2002- 2021, our OLS estimates with multiple fixed effects and two-stage least squares approach provide evidence that banking crisis significantly increases the level of bank income diversification, especially large banks. As the business model of small banks focuses on traditional lending activities, income diversification of small banks is not affected by banking crisis. Currency crisis and sovereign debt crisis are not significant drivers of bank income diversification. Tightening regulations on bank activity restrictions and capital stringency helps to cushion the impact of financial crises on bank income diversification. Our findings provide a comprehensive view of the impact of financial crisis on bank income diversification as well as the roles of some bank regulations in times of financial crisis. Some policy implications are also provided for policymakers to implement appropriate policies that reduce bank risk- taking during periods of financial crisis. Keywords: Financial crisis, Banking crisis, Currency crisis, Debt crisis, Bank income diversification Doi: 10.59276/JELB.2024.05.2694 Nguyen, Thanh Cong1, Tran, Viet Dung2 Email: cong.nguyenthanh@phenikaa-uni.edu.vn1, dungtv@hvnh.edu.vn2 1 Faculty of Economics and Business, Phenikaa University, Vietnam, 2Banking Academy of VietnamTạp chí Kinh tế - Luật & Ngân hàng © Học viện Ngân hàngSố 264- Năm thứ 26 (5)- Tháng 5. 2024 88 ISSN 3030 - 4199 NGUYỄN THÀNH CÔNG - TRẦN VIỆT DŨNG trong giai đoạn khủng hoảng tài chính. Một số hàm ý chính sách cũng được đưa ra nhằm giúp các nhà làm chính sách có chính sách phù hợp để làm giảm rủi ro của ngân hàng trong giai đoạn khủng hoảng tài chính. Từ khóa: Khủng hoảng tài chính, Khủng hoảng ngân hàng, Khủng hoảng tiền tệ, Khủng hoảng nợ công, Đa dạng hóa thu nhập ngân hàng1. Giới thiệu thu nhập làm tăng xác suất xảy ra khủng hoảng ngân hàng (Lepetit & cộng sự, 2008;Các lý thuyết truyền thống về trung gian Wagner, 2010). Nguyên nhân là do cáctài chính mô tả ngân hàng là các tổ chức ngân hàng thiếu khả năng cạnh tranh trêntài chính nhận tiền gửi của khách hàng các lĩnh vực kinh doanh mới, và đa dạng(chủ yếu là các hộ gia đình) và sau đó hóa thu nhập làm tăng khả năng lan truyềncung cấp các khoản vay, chủ yếu là cho rủi ro trong hệ thống tài chính (Allen &doanh nghiệp (Diamond, 1984; Shleifer & Carletti, 2006).Vishny, 2010). Tuy nhiên, các ngân hàng Mặc dù đa dạng hóa thu nhập có thể làmhiện đại ngày nay không chỉ tập trung gia tăng khả năng xảy ra khủng hoảng tàivào hoạt động trung gian tài chính truyền chính, hiện nay chưa nghiên cứu nào phânthống mà còn trực tiếp tham gia các hoạt tích tác động của khủng hoảng tài chínhđộng kinh doanh ngoài lãi khác như đầu đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngântư bất động sản, kinh doanh và môi giới hàng thương mại. Đây là một vấn đề còndịch vụ bảo hiểm, hay đầu tư chứng khoán. thiếu sót trong các nghiên cứu trước đâyĐa dạng hóa thu nhập ngân hàng được đo vì khủng hoảng tài chính cũng có thể ảnhlường thông qua tỷ lệ thu nhập ngoài lãi hưởng đến động cơ đa dạng hóa thu nhậpvay trên tổng thu nhập hoạt động của ngân của ngân hàng. Cụ thể, các ngân hàng cóhàng. Trong một thập kỷ trở lại đây, nhiều thể thúc đẩy đa dạng hóa thu nhập từ phíquốc gia- đặc biệt là tại các quốc gia thu hoặc các dịch vụ khác trong giai đoạnnhập trung bình và thấp đã tích cực mở cửa khủng hoảng tài chính để bù đắp thua lỗvà tự do hóa hệ thống tài chính bao gồm hay sụt giảm lợi nhuận từ kênh cho vayviệc khuyến khích các ngân hàng đa dạng truyền thống (Nguyen, 2021). N ...
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng Tác động của khủng hoảng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng Nguyễn Thành Công1, Trần Việt Dũng2 1 Khoa Kinh tế và Kinh doanh, Trường Đại học Phenikaa, Việt Nam 2Viện NCKH Ngân hàng, Học viện Ngân hàng, Việt Nam Ngày nhận: 14/03/2024 Ngày nhận bản sửa: 02/05/2024 Ngày duyệt đăng: 10/05/2024 Tóm tắt: Sử dụng dữ liệu của 3.695 ngân hàng từ 142 quốc gia giai đoạn 2002- 2021, các ước lượng OLS với đa tác động cố định và phương pháp hồi quy hai bước cung cấp bằng chứng cho thấy rằng khủng hoảng ngân hàng làm tăng đáng kể mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng, đặc biệt là nhóm ngân hàng quy mô lớn. Với mô hình kinh doanh tập trung vào lĩnh vực cho vay truyền thống, mức độ đa dạng hóa của ngân hàng nhỏ không bị ảnh hưởng bởi khủng hoảng ngân hàng. Khủng hoảng tiền tệ và khủng hoảng nợ công không phải các yếu tố có ảnh hưởng đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng. Siết chặt các quy định về hạn chế hoạt động ngân hàng, các quy định về vốn tối thiểu và chất lượng vốn giúp làm giảm tác động của khủng hoảng tài chính đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng. Kết quả nghiên cứu cung cấp một cái nhìn toàn diện về tác động của khủng hoàng tài chính đến đa dạng hóa thu nhập của ngân hàng cũng như vai trò của một số quy định ngân hàng The impact of financial crisis on bank income diversification Abstract: Using data of 3,695 commercial banks from 142 countries over the period 2002- 2021, our OLS estimates with multiple fixed effects and two-stage least squares approach provide evidence that banking crisis significantly increases the level of bank income diversification, especially large banks. As the business model of small banks focuses on traditional lending activities, income diversification of small banks is not affected by banking crisis. Currency crisis and sovereign debt crisis are not significant drivers of bank income diversification. Tightening regulations on bank activity restrictions and capital stringency helps to cushion the impact of financial crises on bank income diversification. Our findings provide a comprehensive view of the impact of financial crisis on bank income diversification as well as the roles of some bank regulations in times of financial crisis. Some policy implications are also provided for policymakers to implement appropriate policies that reduce bank risk- taking during periods of financial crisis. Keywords: Financial crisis, Banking crisis, Currency crisis, Debt crisis, Bank income diversification Doi: 10.59276/JELB.2024.05.2694 Nguyen, Thanh Cong1, Tran, Viet Dung2 Email: cong.nguyenthanh@phenikaa-uni.edu.vn1, dungtv@hvnh.edu.vn2 1 Faculty of Economics and Business, Phenikaa University, Vietnam, 2Banking Academy of VietnamTạp chí Kinh tế - Luật & Ngân hàng © Học viện Ngân hàngSố 264- Năm thứ 26 (5)- Tháng 5. 2024 88 ISSN 3030 - 4199 NGUYỄN THÀNH CÔNG - TRẦN VIỆT DŨNG trong giai đoạn khủng hoảng tài chính. Một số hàm ý chính sách cũng được đưa ra nhằm giúp các nhà làm chính sách có chính sách phù hợp để làm giảm rủi ro của ngân hàng trong giai đoạn khủng hoảng tài chính. Từ khóa: Khủng hoảng tài chính, Khủng hoảng ngân hàng, Khủng hoảng tiền tệ, Khủng hoảng nợ công, Đa dạng hóa thu nhập ngân hàng1. Giới thiệu thu nhập làm tăng xác suất xảy ra khủng hoảng ngân hàng (Lepetit & cộng sự, 2008;Các lý thuyết truyền thống về trung gian Wagner, 2010). Nguyên nhân là do cáctài chính mô tả ngân hàng là các tổ chức ngân hàng thiếu khả năng cạnh tranh trêntài chính nhận tiền gửi của khách hàng các lĩnh vực kinh doanh mới, và đa dạng(chủ yếu là các hộ gia đình) và sau đó hóa thu nhập làm tăng khả năng lan truyềncung cấp các khoản vay, chủ yếu là cho rủi ro trong hệ thống tài chính (Allen &doanh nghiệp (Diamond, 1984; Shleifer & Carletti, 2006).Vishny, 2010). Tuy nhiên, các ngân hàng Mặc dù đa dạng hóa thu nhập có thể làmhiện đại ngày nay không chỉ tập trung gia tăng khả năng xảy ra khủng hoảng tàivào hoạt động trung gian tài chính truyền chính, hiện nay chưa nghiên cứu nào phânthống mà còn trực tiếp tham gia các hoạt tích tác động của khủng hoảng tài chínhđộng kinh doanh ngoài lãi khác như đầu đến mức độ đa dạng hóa thu nhập của ngântư bất động sản, kinh doanh và môi giới hàng thương mại. Đây là một vấn đề còndịch vụ bảo hiểm, hay đầu tư chứng khoán. thiếu sót trong các nghiên cứu trước đâyĐa dạng hóa thu nhập ngân hàng được đo vì khủng hoảng tài chính cũng có thể ảnhlường thông qua tỷ lệ thu nhập ngoài lãi hưởng đến động cơ đa dạng hóa thu nhậpvay trên tổng thu nhập hoạt động của ngân của ngân hàng. Cụ thể, các ngân hàng cóhàng. Trong một thập kỷ trở lại đây, nhiều thể thúc đẩy đa dạng hóa thu nhập từ phíquốc gia- đặc biệt là tại các quốc gia thu hoặc các dịch vụ khác trong giai đoạnnhập trung bình và thấp đã tích cực mở cửa khủng hoảng tài chính để bù đắp thua lỗvà tự do hóa hệ thống tài chính bao gồm hay sụt giảm lợi nhuận từ kênh cho vayviệc khuyến khích các ngân hàng đa dạng truyền thống (Nguyen, 2021). N ...
Tìm kiếm theo từ khóa liên quan:
Khủng hoảng tài chính Khủng hoảng ngân hàng Khủng hoảng tiền tệ Khủng hoảng nợ công Đa dạng hóa thu nhập ngân hàngGợi ý tài liệu liên quan:
-
Tiểu luận kinh tế vĩ mô: Nợ công châu Âu và bài học cho Việt Nam
17 trang 266 0 0 -
Lợi thế thị trường bán lẻ Việt Nam – thị trường mới nổi: Thu hút nhà đầu tư nước ngoài
6 trang 96 0 0 -
Tiểu luận: Khủng hoảng tiền tệ Mexico và bài học kinh nghiệm cho Việt Nam
37 trang 89 0 0 -
Không ưu đãi thuế, quỹ mở phải… khép
3 trang 82 0 0 -
Kinh tế vĩ mô và những câu chuyện ngắn (Tập 1): Phần 2
59 trang 67 0 0 -
Thuyết trình Tài chính tiền tệ: Khủng hoảng nợ công Hy lạp bài học cho Việt Nam
17 trang 41 0 0 -
5 trang 41 0 0
-
Thách thức của quá trình hội tụ kế toán quốc tế và những kinh nghiệm cho Việt Nam
7 trang 39 0 0 -
3 trang 39 0 0
-
Bong bóng bất động sản sẽ không nổ
3 trang 38 0 0