Tài chính phi tập trung sẽ thay thế dần hoạt động của ngân hàng truyền thống?

Bài viết tập trung vào làm rõ mạng lưới blockchain, cách thức hoạt động của DEFI và những lợi ích, khiếm khuyết, xu hướng phát triển cũng như những nguy cơ tiềm ẩn về việc DEFI sẽ thay thế dần hoạt động của ngân hàng truyền thống. Mời các bạn cùng tham khảo.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Tài chính phi tập trung sẽ thay thế dần hoạt động của ngân hàng truyền thống? HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC GIA ĐỊNH HÌNH LẠI HỆ THỐNG TÀI CHÍNH TOÀN CẦU VÀ CHIẾN LƯỢC CỦA VIỆT NAM62.1 Nguyễn Thành Đông*Tóm tắtSự phát triển của công nghệ blockchain đã tạo ra những thay đổi quan trọng trong hoạtđộng tài chính toàn cầu. Từ những ý tưởng ban đầu tạo ra sổ cái phi tập trung và đượcnắm giữ giữa các cá nhân để đảm bảo tính minh bạch của thông tin đến sự lớn mạnh củamạng lưới blockchain 2.0 cùng hợp đồng thông minh, đã tạo ra vô số ứng dụng cần thiếtcho cuộc sống. Một trong số đó là các ứng dụng dành cho ngành tài chính hiện đại trongthời đại 4.0. Blockchain giờ đây không chỉ phục việc chuyển tiền mà còn có thể hoạt độngnhư một bộ phận thu nhỏ của ngân hàng thương mại (nhận tiền gửi, trả lãi, thế chấp tàisản, cho vay, trao đổi tiền…). Năm 2017 là khởi đầu của phong trào DEFI (DecentralizedFinance) với những cái tên khá quen thuộc như Blockfi, AAVE, Maker, Compound,Uniswap… đến nay tổng số tiền giữ lại trên tất cả hệ thống DEFI đã lên con số 50 tỷUSD. Đây là bước tiến quan trọng trong việc hình thành một ngân hàng hoàn toàn phitập trung, không phụ thuộc vào bất cứ tổ chức nào. Bài viết sẽ tập trung vào làm rõ mạnglưới blockchain, cách thức hoạt động của DEFI và những lợi ích, khiếm khuyết, xu hướngphát triển cũng như những nguy cơ tiềm ẩn về việc DEFI sẽ thay thế dần hoạt động củangân hàng truyền thống.Từ khóa: DEFI, blockchain, tài chính phi tập trung.1. Giới thiệuLý do nghiên cứuBlockchain đã tạo ra những thay đổi quan trọng trong hoạt động tài chính toàn cầu.Blockchain giờ đây không chỉ phục việc chuyển tiền còn có thể hoạt động như một bộphận thu nhỏ của ngân hàng thương mại (nhận tiền gửi, trả lãi, thế chấp tài sản, cho vay,trao đổi tiền…). Năm 2017 là khởi đầu của phong trào DEFI (Decentralized Finance) với*Trường Cao Đẳng Công Thương TP. HCM | Email liên hệ: dong405@gmail.com 933 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC GIA ĐỊNH HÌNH LẠI HỆ THỐNG TÀI CHÍNH TOÀN CẦU VÀ CHIẾN LƯỢC CỦA VIỆT NAMnhững cái tên khá quen thuộc như Blockfi, AAVE, Maker, Compound, Uniswap… đếnnay tổng số tiền giữ lại trên tất cả hệ thống DEFI đã lên con số 50 tỷ USD. Đây là bướctiến quan trọng trong việc hình thành một ngân hàng hoàn toàn phi tập trung, không phụthuộc vào bất cứ tổ chức nào. Các quỹ đầu tư ETF chính thức được thành lập tại Canada cũng như việc sàn tiền ảoCoinbase chính thức niêm yết trên sàn chứng khoán Mỹ, đã đánh dấu sự lớn mạnh củablockchain và tiền mã hóa đang ngày càng được sự chấp nhận của các nhà đầu tư cũngnhư chính phủ các nước. Từ đó, các giao thức DEFI cũng dần dần được chấp nhận rộng rãi, rủi ro được kiểmsoát và trở thành nơi thu hút hoạt động gửi tiền, vay tiền trong thực tế cuộc sống. Đón đầu xu hướng chuyển mình mạnh mẽ đó, tác giả bài viết đã tìm hiểu các giao tứcDEFI như AAVE, Compound, Maker... để đánh giá ưu nhược điểm cũng như khả năngphát triển các giao thức này trong việc cạnh tranh với ngân hàng truyền thống.Mục tiêu nghiên cứuBài viết sẽ tập trung vào làm rõ mạng lưới blockchain, cách thức hoạt động của DEFI vànhững lợi ích, khiếm khuyết, xu hướng phát triển cũng như những nguy cơ tiềm ẩn vềviệc DEFI sẽ thay thế dần hoạt động của ngân hàng truyền thống trong việc thu hút nguồntiền nhàn rỗi và cho vay. Sử dụng, trải nghiệm hệ thống DEFI trên giao thức AAVE, đánh giá các cách thứctính giá trị tài sản thế chấp, ngưỡng thanh lý, các ưu khuyết điểm của hệ thống này.Ý nghĩa của bài viếtCung cấp thông tin về công nghệ blockchain hiện đại trong thời cách mạng công nghiệp4.0 đang bùng nổ. Đưa ra những nhận định về xu hướng tiếp theo mà hệ thống tài chínhphi tập trung có thể cạnh tranh với ngân hàng truyền thống cũng như những giải pháp đểhệ thống DEFI hoàn thiện hơn.2. Blockchain là gì?Theo Melanie Swan (2015) “Blockchain là sổ cái công khai của tất cả các giao dịchBitcoin đã thực hiện. Blockchain liên tục phát triển khi các thợ đào thêm các khối mới(sau mỗi 10 phút) để ghi lại các giao dịch gần nhất. Các khối được thêm vào blockchaintheo thứ tự thời gian. Mỗi nốt mạng (node, là máy tính được kết nối với mạng Bitcointhực hiện nhiệm vụ xác thực và chuyển tiếp các giao dịch) có một bản sao của chuỗi khối,được tải xuống tự động khi thợ đào tham gia vào mạng Bitcoin. Chuỗi khối có thông tinđầy đủ về địa chỉ và số dư từ khối gốc (giao dịch đầu tiên từng được thực hiện) đến khối 934 HỘI THẢO KHOA HỌC QUỐC GIA ĐỊNH HÌNH LẠI HỆ THỐNG TÀI CHÍNH TOÀN CẦU VÀ CHIẾN LƯỢC CỦA VIỆT NAMhoàn thành gần nhất. Blockchain như một sổ cái công kha ...