Bài giảng Nghiệp vụ ngân hàng thương mại: Chương 7 - GV.Lê Thị Khánh Phương

Chương 7 Nghiệp vụ cho thuê tài chính thuộc bài giảng Nghiệp vụ ngân hàng thương mại, sẽ giới thiệu đến người học biết được cho thuê tài chính là nghiệp vụ tín dụng trung-dài hạn mà trong đó, Công ty cho thuê mua tài sản theo yêu cầu của người đi thuê, cho người đi thuê sử dụng trong một thời gian nhất định kèm theo một quyền lựa chọn của người đi thuê khi kết thúc hợp đồng,...Để nắm rõ hơn nội dung kiến thức về nghiệp vụ cho thuê tài chính, mời các bạn cùng tham khảo bài giảng dưới đây.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Bài giảng Nghiệp vụ ngân hàng thương mại: Chương 7 - GV.Lê Thị Khánh Phương NGHIEÄP VUÏ CHO THUEÂ TAØI CHÍNH CHO THUÊ TÀI CHÍNH 2 1. Khái niệm Cho thuê tài chính là nghiệp vụ tín dụng trung-dài hạn mà trong đó, Công ty cho thuê mua tài sản theo yêu cầu của người đi thuê, cho người đi thuê sử dụng trong một thời gian nhất định kèm theo một quyền lựa chọn của người đi thuê khi kết thúc hợp đồng: o Được mua tài sản cho thuê theo giá cả được ấn định, o Hoặc tiếp tục thuê; o Hoặc sẽ trả lại tài sản cho bên cho thuê. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 3 Có 3 chủ thể liên quan trong cho thuê tài chính o Bên đi thuê: là các tổ chức, cá nhân hoạt động tại Việt Nam, trực tiếp sử dụng tài sản thuê cho mục đích sản xuất, kinh doanh của mình. o Bên cho thuê (Công ty cho thuê tài chính) là một tổ chức tín dụng phi ngân hàng, là pháp nhân Việt Nam, hoạt động chủ yếu là cho thuê tài chính. Gồm: Cty cho thuê tài chính Nhà nước; cổ phần; trực thuộc của tổ chức tín dụng; liên doanh; 100% vốn nước ngoài. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 4 o Nhà cung cấp: Đó là các doanh nghiệp mà sản phẩm của họ là đối tượng của bên đi thuê cần sử dụng. -> người cho thuê cũng giống như người cho vay. -> người đi thuê cũng giống như người đi vay. => người đi thuê chỉ có quyền sử dụng tài sản; quyền sở hữu tài sản thuộc về bên cho thuê; thời hạn thuê mua là rất dài, thường chiếm khoản ¾ thời gian hữu dụng của tài sản. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 5 2. Những nghiệp vụ chính : o Cho thuê máy móc, thiết bị, phương tiện vận chuyển và các bất động sản khác. o Mua lại máy móc, thiết bị, phương tiện vận chuyển của DN và cho chính DN đó thuê lại. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 6 3 Lợi ích về tài chính: o Không phải đầu tư vốn để mua tài sản cố định -> tận dụng được cơ hội kinh doanh. o Không làm ảnh hưởng tới hạn mức tín dụng của DN. o Phương thức thanh toán tiền thuê linh hoạt. o Phí được hạch toán vào chi phí -> giảm thuế TNDN. o Không nhất thiết phải có tài sản thế chấp khi thuê. o Chủ động trong lựa chọn thiết bị, dễ dàng đổi mới công nghệ, tiếp cận và sử dụng những máy móc, thiết bị hiện đại nhất... 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 7 4. Quy trình cho thuê Tài chính: 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 8 5 Các hình thức cho thuê tài chính chủ yếu: o Cho thuê đơn thuần (thông thường) (3 bên): Bên đi thuê; bên cho thuê; nhà cung cấp o Công ty cho thuê tài trợ bằng tài sản của chính công ty mà không cần phải qua nhà cung cấp . o Bán và thuê lại: Bên đi thuê bán tài sản của họ cho Công ty cho thuê đồng thời thuê lại chính tài sản đó => giải quyết về vốn. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 9 6. Phương pháp tính tiền thuê: o PV: giá trị hiện tại (Present value). o FV: là giá trị tương lai (Future value). o i: là lãi suất của 1 kỳ hạn (tháng, quí, năm). o n: là số kỳ hạn (tháng, quí, năm). o Ta có : FV = PV(1 + i)n 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 10 Phương pháp tính tiền thuê phụ thuộc vào: o Tiền thuê được trả vào đầu kỳ hạn hay cuối kỳ hạn (vào đầu mỗi kỳ chi phí thuê < vào cuối kỳ). o Tiền thuê phân phối đều hay không đều cho các kỳ hạn  Tiền thuê sẽ phân phối đều cho các kỳ hạn (kỳ khoản cố định).  Tiền thuê tăng dần theo kỳ hạn (kỳ khoản tăng dần).  Tiền thuê sẽ giảm dần theo kỳ hạn (kỳ khoản giảm dần). 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 11 6.1 Tiền thuê phân phối đều cho các kỳ hạn o a: là số tiền thuê thanh toán cho mỗi kỳ hạn. o Vo: Tổng số tiền tài trợ (giá mua tài sản, chi phí vận chuyển, lắp đặt chạy thử...) o i : Lãi suất theo kỳ hạn o n : số kỳ hạn thanh toán. o S : là giá trị còn lại của tài sản khi hợp đồng thuê mua kết thúc. 10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 12 Tiền thuê sẽ được thu vào cuối kỳ hạn V0i(1  i)n Sn a  (1  i)  1 (1  i ) n n Tiền thuê sẽ được thu vào đầu kỳ hạn  V0i (1  i ) Sn  1 n  a   n     (1  i )  1 (1  i )  (1  i ) n  10/25/2008 7:35 AM 7/1/2012 CHO THUÊ TÀI CHÍNH 13 Vi dụ: Công ty cho thuê tài chính VLC cho thuê một thiết bị có các điều kiện như sau: - Giá trị tài sản: 10 tỷ đồng. - Thời hạn thuê: 5 năm - Lãi suất thuê: 12%/năm Yêu cầu: 1. Tính tiền thuê thanh toán mỗi đầu kỳ: tổng tiền thuê và lãi thuê gồm (a) thanh toán đầu mỗi năm (b) mỗi 6 tháng (c) m ...