Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Nghiên cứu cơ chế truyền dẫn chính sách tiền tệ ở Việt Nam – Ứng dụng mô hình SVAR

Đề tài khái quát lại tác động của chính sách tiền tệ qua hầu hết các kênh truyền dẫn với dữ liệu cập nhật nhất có thể. Nghiên cứu này có những phát hiện mới về giá cả qua chỉ số giảm phát GDP. Một số phát hiện về cơ chế, thời gian và mức độ tác động của các biến chính sách đến sản lượng và giá cả, và mối quan hệ nhân quả giữa các biến sẽ giúp hiểu rõ hơn về cơ chế truyền dẫn chính sách tiền tệ ở Việt Nam, cũng như có thể dự báo tốt hơn nền kinh tế khi có các cú sốc chính sách tiền tệ.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Nghiên cứu cơ chế truyền dẫn chính sách tiền tệ ở Việt Nam – Ứng dụng mô hình SVAR BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH ------------------------------- CAO XUÂN HẢINGHIÊN CỨU CƠ CHẾ TRUYỀN DẪNCHÍNH SÁCH TIỀN TỆ Ở VIỆT NAM - ỨNG DỤNG MÔ HÌNH SVAR LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP.Hồ Chí Minh – Năm 2015 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH ------------------------------- CAO XUÂN HẢINGHIÊN CỨU CƠ CHẾ TRUYỀN DẪNCHÍNH SÁCH TIỀN TỆ Ở VIỆT NAM - ỨNG DỤNG MÔ HÌNH SVAR Chuyên ngành: Tài chính – Ngân hàng Mã số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: GS.TS. TRẦN NGỌC THƠ TP.Hồ Chí Minh – Năm 2015 LỜI CAM ĐOANTôi xin cam đoan rằng đề tài “Nghiên Cứu Cơ Chế Truyền Dẫn Chính Sách Tiền Tệ ỞViệt Nam – Ứng Dụng Mô Hình SVAR” là công trình nghiên cứu độc lập và nghiêmtúc của cá nhân tôi, dưới sự hướng dẫn khoa học của GS.TS. Trần Ngọc Thơ. Các nộidung và kết quả trong luận văn là trung thực và chưa từng được công bố trong bất cứcông trình nào. Tất cả các tài liệu tham khảo được sử dụng trong luận văn này đềuđược trích dẫn đầy đủ và rõ ràng. TP.HCM, ngày 20 tháng 10 năm 2015 Tác giả luận văn Cao Xuân Hải MỤC LỤCTRANG PHỤ BÌALỜI CAM ĐOANMỤC LỤCDANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮTDANH MỤC BẢNGDANH MỤC HÌNHTóm tắt ............................................................................................................................ 11. Giới thiệu..................................................................................................................... 2 1.1 Lý do chọn đề tài ................................................................................................... 2 1.2 Mục tiêu nghiên cứu và câu hỏi nghiên cứu ....................................................... 3 1.3 Đối tượng và phương pháp nghiên cứu .............................................................. 4 1.4 Cấu trúc bài nghiên cứu ....................................................................................... 42. Tổng quan về lý thuyết và các nghiên cứu trước đây ............................................. 6 2.1 Tổng quan về các kênh truyền dẫn chính sách tiền tệ ...................................... 6 2.1.1 Kênh truyền dẫn chính sách tiền tệ .................................................................. 6 2.1.2 Chính sách tiền tệ, các quy tắc chính sách tiền tệ và mối tương quan với cơ chế truyền dẫn ......................................................................................................... 11 2.1.3 Truyền dẫn chính sách tiền tệ ở một số quốc gia ........................................... 13 2.2 Tổng quan các nghiên cứu trước đây ............................................................... 15 2.3 Lựa chọn phương pháp và các biến số nghiên cứu.......................................... 213. Phương pháp nghiên cứu ......................................................................................... 22 3.1 Mô tả dữ liệu ....................................................................................................... 224. Nội dung và các kết quả nghiên cứu ....................................................................... 294.1. Thống kê mô tả dữ liệu ......................................................................................... 29 4.1.2. Kiểm tra tính dừng của các chuỗi số liệu ...................................................... 30 4.1.3 Kiểm định độ trễ tối ưu .................................................................................. 30 4.2 Kết quả các mô hình ........................................................................................... 32 4.2.1 Mô hình cơ bản ............................................................................................... 32 4.2.2 Mô hình SVAR ............................................................................................... 33 4.3 Kết quả kiểm định các mối quan hệ nhân quả................................................. 35 4.4 Phân tích phản ứng xung ................................................................................... 36 4.4.1 Phân tích kết quả phản ứng xung của biến tổng sản phẩm quốc nội thực ..... 37 4.4.2 Phân tích Kết quả phản ứng của biến chỉ số giảm phát GDP ......................... 41 4.4.3 Phân tích kết quả phản ứng xung của biến lãi suất chính sách ...................... 45 4.4.4 Phân tích kết quả phản ứng xung của ...