Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Kiểm định các nhân tố tác động đến giá vàng Việt Nam

Luận văn đã nghiên cứu giải thích sự chênh lệch giữa giá vàng trong nước và thế giới hay có những thời điểm giá vàng trong nước đi ngược chiều lại với giá vàng thế giới; mở ra hướng nghiên cứu tiếp theo như mở rộng và kiểm định thêm các nhân tố khác tác động đến giá vàng, dự báo giá vàng, đo lường mức độ nhạy cảm của giá vàng đối với các cú sốc từ các biến kinh tế... Mời các bạn cùng tham khảo.
Nội dung trích xuất từ tài liệu:
Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Kiểm định các nhân tố tác động đến giá vàng Việt Nam BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ Tp. HCM ------------------------------------ TRƯƠNG THỊ THANH HOAKIỂM ĐỊNH CÁC NHÂN TỐTÁC ĐỘNG ĐẾN GIÁ VÀNG VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP. HỒ CHÍ MINH – NĂM 2012 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ Tp. HCM ------------------------------------ TRƯƠNG THỊ THANH HOAKIỂM ĐỊNH CÁC NHÂN TỐTÁC ĐỘNG ĐẾN GIÁ VÀNG VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài Chính – Ngân Hàng Mã số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS. NGUYỄN THỊ NGỌC TRANG TP. HỒ CHÍ MINH – NĂM 2012 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn Thạc Sĩ Kinh Tế với đề tài: “Kiểm định cácnhân tố tác động đến giá vàng Việt Nam” là công trình nghiên cứu của cá nhântôi, dưới sự hướng dẫn khoa học của PGS.TS. Nguyễn Thị Ngọc Trang. Các số liệu, kết quả được nêu trong luận văn hoàn toàn trung thực, đượctrích dẫn, kế thừa và phát triển từ các tài liệu, công trình nghiên cứu, tạp chí, cáctrang web có nguồn gốc rõ ràng và đáng tin cậy, được trình bày đầy đủ trongdanh mục tài liệu tham khảo. Tác giả luận văn Trương Thị Thanh Hoa LỜI CẢM ƠN Tôi xin bày tỏ lòng biết ơn sâu sắc tới PGS. TS. Nguyễn Thị Ngọc Trang,đã nhiệt tình hướng dẫn, chỉ bảo, giúp đỡ tôi hoàn thành luận văn này. Tôi xin chân thành cảm ơn quý thầy cô trong khoa Tài Chính DoanhNghiệp – Trường Đại học Kinh Tế TP. Hồ Chí Minh đã tận tâm giảng dạy, truyềnđạt những kiến thức hữu ích và phương pháp nghiên cứu khoa học đúng đắn chotôi trong quá trình làm luận văn. Đồng thời, tôi xin bày tỏ lòng biết ơn chân thành đến ban lãnh đạo cơ quancông tác, gia đình, bạn bè và đồng nghiệp đã tạo mọi điều kiện thuận lợi cũngnhư đóng góp ý kiến giúp đỡ tôi trong suốt thời gian qua. Trân trọng biết ơn. Học viên thực hiện Trương Thị Thanh Hoa MỤC LỤCTrang phụ bìaLời cam đoanLời cảm ơnMục lụcDanh mục các từ viết tắtDanh mục các bảng, biểu, hình vẽ, đồ thịTóm tắt 1Phần mở đầu 21. Tính cấp thiết của đề tài 22. Đối tượng và phạm vi nghiên cứu 3 2.1 Đối tượng nghiên cứu 3 2.2 Phạm vi nghiên cứu 33. Mục tiêu nghiên cứu 34. Phương pháp nghiên cứu 35. Những kết quả đạt được của luận văn 36. Nội dung kết cấu của luận văn 4Chương 1: Tổng quan các nghiên cứu trước đây 5 1.1 Các nhân tố tác động đến giá vàng 5 1.2 Các mô hình nghiên cứu 11 1.2.1 Các nghiên cứu trong nước 11 1.2.2 Các nghiên cứu quốc tế 12 Chương 2: Phương pháp và dữ liệu nghiên cứu 17 2.1 Xây dựng mô hình VAR cơ bản kiểm định các yếu tố tác động đến giávàng Việt Nam 17 2.2 Ứng dụng mô hình VAR cơ bản kiểm định các yếu tố tác động đến giávàng Việt Nam 17 2.2.1 Cơ sở dữ liệu 17 2.2.2 Mô tả biến cho mô hình 18 2.2.2.1 Giá vàng trong nước – SJC 18 2.2.2.2 Giá vàng thế giới – GOLD 19 2.2.2.3 Chỉ số giá tiêu dùng – CPI 22 2.2.2.4 Chỉ số USDX 22 2.2.2.5 Chỉ số VNINDEX 24 2.2.2.6 Lãi suất huy động 24 2.2.2.7 Chênh lệch lợi tức trái phiếu chính phủ Việt Nam so với tráiphiếu kho bạc Mỹ 24 2.2.3 Mô hình Var cơ bản phù hợp với Việt Nam 27 2.2.4 Các kiểm định 28 2.2.4.1 Kiểm định nghiệm đơn vị 28 2.2.4.2 Xác định độ trễ cho mô hình 28 2.2.4.3 Kết quả sử dụng mô hình Var cơ bản 30 2.2.4.5 Kiểm định phần dư của mô hình 32 2.3 Kết quả sử dụng mô hình EGARCH (Nelson 1991) ...